深入贯彻十八大精神 全面提升财会管理水平

深入贯彻党的十八大精神，就是要坚定、坚持和发展中国特色社会主义“道路自信、理论自信、制度自信”三大自信。建设国际一流开发性金融机构，就是要紧密结合党的十八大精神，坚定服务国家战略的宗旨，坚持开发性金融的道路，把发展的立足点转到提高质量和效益上来，全面提升财会管理水平，实现支持发展、行稳致远。

一、坚持把十八大精神与开发性金融相统一

十八大报告指出，深化金融体制改革，健全促进实体经济发展的现代金融体系，提高银行、证券、保险等行业竞争力，加快发展多层次资本市场，积极发展债券市场，稳步推进利率、汇率市场化改革，扩大人民币跨境使用，逐步实现人民币资本项目可兑换。这段话含义丰富，明确指出了金融业的发展路径，要与开发性金融道路统一起来，主动迎接挑战，为全面建设小康社会和“中国梦”做出更大贡献。

（一）明确银行促进实体经济的发展方向。十八大提出加快经济发展方式转变，信息化、工业化、新型城镇化和农业现代化快速推进，蕴藏着巨大的开发性需求潜力。同时，经济发展带来的能源、环境等约束问题日益尖锐，存在很多薄弱环节、瓶颈领域，需要开行引导社会资金共同建设。开发性金融不可替代、大有作为表现在多个方面，就是因为在中国国情下，存在很多开发性领域，仅靠财政、商业银行很难做起来，需要开行规划先行、资金引领，特别是在新型城镇化建设领域。现在国家和地方在研究城镇化规划，规划涉及全国20多个城市群、180多个地级以上城市和1万多个城镇的建设，在这个过程中，开行可发挥专家银行、规划先行的优势，跟随其中提供服务。城镇化作为国家战略、政府热点，城市公共服务体系、保障房建设、基础设施贷款等开行传统优势领域的发展潜力很大。城镇化建设是一项巨大的、长期的、系统性的工程，风险与机会并存，开行要总结融资平台的经验，以市场化方式引领社会资金共建，降低政府、企业和监管风险。开行要着眼于国内、国际两个市场，以开发促开放、以开放促开发，主动调整信贷投向，统筹表内外、本外币资产负债结构，大力支持和服务实体经济结构转变。

（二）利率市场化改革给银行经营带来的挑战。利率市场化的核心是利率形成机制市场化，包括利率决定、利率传导、利率结构和利率管理的市场化。利率市场化加快将收窄息差，经营成本压力加大。从发达国家利率市场化历程来看，息差短期内将大幅收窄，并呈现V型反弹趋势。目前，我国存贷款利率市场化以后，银行业净利润可能平均下降35%至50%。虽然利率市场化给银行带来息差收窄、竞争加剧、贷款风险加大、经营利润下降等挑战，但是也为银行加快战略转型提供契机，银行必须主动应对挑战，加强金融产品创新，构建先进的内部资金定价体系，更加关注市场和客户，加大经营方式和增长模式的转变，通过集约化经营，实现更有内涵的发展。对于开行来说，一是要加强中间业务、夹层融资等高收益、低资本占用业务的开发，提高投资类业务收益水平，促进收入结构多元化。二是要研究债券市场、货币市场和外汇市场三方的互动，逐步打开银行间市场与交易市场，扩大其他融资和债券发行渠道，降低筹资成本。三是要加强贷款利率定价策略。从其他国家利率市场化的经验看，不排除可能出现债券、贷款利率倒挂现象。目前，开行中长期贷款定价执行五年期贷款利率基准。即便开放了五年期以上贷款利率价格，中长期贷款定价还要看企业的筹资承受力和市场对中长期资金的供求关系，要防止大额长贷长债利率错配风险。

（三）银行面临的外部形势发生变化。当前，国内外经济环境依然错综复杂。美国经济复苏基础依然脆弱，欧债危机难见曙光，新兴经济体增长放缓。国内经济增长下行压力和产能过剩的矛盾有所加剧，但经济形势基本面稳中向好。银行业发展形势也在发生深刻变化。工农中建交等商业银行最近披露的年报显示，各行资产规模增速和利润增长都在放缓，大部分银行拨备提取速度明显下降。2012年五大行平均净利润增长率为15%，是近五年来的最低水平。银行高增长、高收益阶段将过去。主要原因：一是实体经济增速的放缓导致对信贷融资有效需求的下降。二是金融脱媒和利率市场化步伐加快，加剧了金融市场重大客户的竞价。三是息差收窄，规模带动利润增长的边界效益在递减。四是新资本管理办法开始实施，银行理财业务监管政策出台，银行资本杠杆运用和理财业务创新受到约束。五是银行业不良贷款余额上升的趋势没有改变，融资平台以及光伏、钢铁、电力、船舶等行业的资产质量风险仍然存在。这些因素，促使银行必须选择经营创新、业务转型的新路，避免同质化竞争，核心竞争力强的银行将发展得更好。对于中长期债券银行来说，传统银行的经营方法是没有优势的，开行独特的核心竞争力就是开发性金融，主要体现在两点：一是理念方法。在投融资领域，开发性金融具有先锋、先进、先导的重要作用。现在，我国存在众多开发性领域和薄弱环节，商业银行不愿意做，财政资金不足以做，开行发挥大额融资优势，运用市场化的方法，组织政府企业，引导社会资金共同建设。二是机构特点。中长期信贷特有的作用就是平抑经济发展周期。开行支持的中长期项目所存在的短期风险能够在经济周期中被防范和化解。零售类商业银行为适应经济周期变化而改变，反而可能加强经济波动幅度。在这一轮平台清理中表现明显，商业银行迅速撤出资金，增加平台资金链断裂风险；开行主动帮助平台整改建设，化解短期资金风险，在发展中防控风险。

二、坚持把贯彻十八大精神与提高质量和效益相结合

近年来，开行财会工作针对发展新形势，面对外部汇率、利率市场变化，以及债信、监管和外部评级不确定等诸多难题，面对股东分红、财政考核和员工增收等压力，妥善解决多目标协同，运用开发性金融理论和方法，算好大财务账，统筹各项财务资源，有力地促进了发展。当前，开行处于改革发展的关键时期，财会工作要深入贯彻十大八精神，紧密结合形势和政策变化，在不确定、不稳定的市场环境中，把服务发展的立足点转到提高质量和效益上来，把握好稳中求进的工作总基调，着力推进财会经营管理精细化，以管理促效益、以效益保发展，实现“支持发展、行稳致远”。

（一）行稳致远，“远”就是要服务国家高远目标。一是坚持服务国家战略。开行是国家的银行，是国家宏观调控的重要工具。多年来开行把国家利益放在最重要的位置，坚持服务国家战略，关注政府热点、民生难点问题，想国家之所想，做国家之所需，助力实现“中国梦”、“美丽中国”。二是坚持综合效益的长远导向。要算大财务账，在服务国家战略过程中争创国际一流业绩。多元化发展目标决定开行要实现综合效益最大化，而不以盈利为唯一目标，这是国家利益、社会责任和企业价值的辩证统一。三是坚持做大做强的发展模式。这些年来开行取得的成就正是因为明确了“做大做强”发展目标。在发展做大变强的过程中，通过努力，不断培育市场、建设信用，不仅推动了贷款项目和企业发展壮大，又实现了开行自身经营业绩向好。四是坚持国际化的发展方向。截至2012年底，开行外汇资产达1.59万亿元，占总资产比重为22%。驻外工作机构增加，国际合作筹资多元化，业务模式多样化，与业务相关金融产品日益丰富。这些都表明，开行已具备了一家国际金融机构应有的业务，必须以国际视角来提升财会管理国际水平。

（二）行稳致远，“稳”就是要坚持稳健经营策略。稳健经营是实现可持续发展、实现“百年开行”的根本前提。一是稳健经营符合经济大局稳中求进的总要求。要继续抓住发展机遇，服务经济社会发展。二是稳健经营符合培育新客户、新业务和“蓝海”市场的发展规律。要统筹财务资源，采取“以丰补欠”、“以强补弱”等策略，实现各个业务板块稳健发展。三是稳健经营符合新治理结构下激励约束机制的需要。发挥综合预算统筹作用，瞻前顾后，既关注短期业绩表现，更重视各项业务的持续发展。循序渐进，财务业绩逐年稳步提高，保障人员机构费用增长需要。四是稳健经营符合应对逆周期风险管理策略的需要。中长期债券银行的重要作用就是平抑经济周期。经济衰退时，投资拉动；经济过热时，引导社会资金，投入到开发性领域。要采取逆周期拨备策略，增加财务风险拨备蓄水池，重点防范中长期风险。要提升资本管理的前瞻性，把资本管理摆在更加突出的位置，优化资本分配，强化资本约束，将业务发展速度与资本的承受能力有机结合起来，走资本集约型发展道路。

（三）行稳致远，财会管理取得成绩。2008年至2012年，开行克服了全球金融危机的负面影响，承受住汇率波动带来的压力，加强风险防控和精细化管理，稳中求进，主要经营指标稳健提高：一是资产负债规模较快增长。五年来，开行资产总额由3.74万亿元增至7.37万亿元，年均增长18.5%。贷款余额由2.81万亿元增至6.32万亿元，年均增长22.5%；外币贷款余额由645亿美元增至2245亿美元，占贷款总额的比例由11.53%提高至19.17%。负债总额由 3.39 亿元增至 6.88 亿元，年均增长19%。二是财务抗风险能力增强。五年来，开行加大逆周期拨备提取力度，贷款拨备率由2%提高到2.85%，高于2.5%的监管要求。截至2012年末，资本充足率为10.93%。三是盈利逐年提升。五年来，开行净利润由207亿元提高到598亿元，年均增长30%。ROA和ROE稳步提高，2012年分别为0.88%和12.92%。

三、坚持把贯彻十八大精神与加强集团综合经营相结合

十八大报告明确提出要“深化金融体制改革，健全促进宏观经济稳定、支持实体经济发展的现代金融体系”，“十二五”规划纲要明确提出了“积极稳妥推进金融业综合经营试点”的要求，开行要深刻认识金融业的发展方向，把集团综合经营提升到战略性高度。

（一）开行集团综合经营初见成效。经过近几年的快速发展，开行股改方案中确定的“一拖二”架构已经形成，开行控股子公司业务发展迅速，目前开行子公司包括：国开金融、国开证券、国银租赁、中非基金、浩迅和13家控股村镇银行，再加上二、三级子公司已超过一百家。开行已经不是过去的单一的中长期信贷银行，而是拥有信贷、投资、投行、租赁等多业务品种的跨国经营的综合性金融服务集团。近年来，围绕着母子公司业务协同发展，对内总分行层面共同推进，建立协同工作机制；对外逐步树立开行综合金融服务的品牌形象，全方位满足客户需求。

（二）开行综合经营的重要性。首先，这是服务国民经济发展的战略要求。当前我国处于重要的战略机遇期，城市化、工业化、国际化不断发展，其中蕴涵着大量资金需求，需要不断加快金融市场化步伐。我国正在进入一个融资结构快速调整和直接融资规模快速扩张的时期，开行作为服务国家战略的中长期投融资银行，应主动调整自身经营战略，多方位、多渠道引导社会资金，支持国民经济发展，进一步发挥开发性金融不可替代的作用。第二，这是应对市场竞争的必然选择。随着全球经济一体化和金融自由化的发展，客户的金融服务需求呈现多元化、国际化的特征，银行业的竞争也相应跨越了国界、地域限制。未来随着我国金融体制改革不断深入，利率市场化持续推进，资本市场和直接融资替代作用凸现，银行传统的信贷业务规模和利差都将缩小。开行必须主动应对挑战，充分利用国务院对开行商业化改革的政策安排，顺应人民币国际化趋势，发挥投贷债租证协同优势，综合运用多种工具向境内外客户提供全方位服务，只有这样才能在市场竞争中差异化发展，取得竞争优势。第三，这是分散风险、保持业绩平稳增长的客观需要。直接融资与间接融资有着不同的风险特征，与宏观经济周期的相关性不同，不同业务类型的波动性也不同，适度调整资产结构，综合经营、均衡发展，有利于分散银行风险，也有利于实现多元化收入来源，提高收益水平，保持业绩长期稳健增长。

（三）逐步建立适应开行特点的集团管理模式，处理好管理与服务的关系。现阶段，各子公司大多处于发展初期，一方面子公司要全力协同，实现集团发展战略，另一方面我们也要大力培育各公司走上科学、可持续发展的道路。业务协同主要是建立开发、评审、决策一体化的工作机制，而培育则更需要立足长远，做好集团规范化管理与服务，真正为未来全面综合发展打好基础。集团财会管理要处理好当前发展阶段管理与服务的关系。管理要促进发展、保证合规，服务要资源共享、成本集约。具体来讲，一是做好规划研究，总行有关部门和各子公司要积极研究中国金融体系改革发展中，不同种类业务的发展特点，风险特征，做好长远发展规划，子公司要参与集团财务规划，对未来的发展方向、经营战略做到心中有数。二是要发挥财务预算与考核评价的正向激励作用，促进子公司发展、风险、效益三者平衡，全面提升经营管理能力，为改善集团资产结构、减轻信贷规模和资本占用压力，打通银行信贷资产与资本市场的通道。三是要加强基础手段建设，在集团信息一体化方面做好前瞻性规划，提高集团信息共享水平，特别是处理好关联交易和并表管理等工作。四是要加强指导、交流和服务，从业务、财务、法律、风险、人事等各方面，帮助子公司规范、提高日常经营管理能力，进一步加强重大事项审批管理；要按照财政部《金融企业财务规则》关于控股股东管理职责的要求，推行财务巡视制度。

综上所述，财会工作是建设现代银行的重要基础，财务指标是国际一流的重要标志。财会局将以学习贯彻十八大精神为动力，提高工作自觉性，认真谋划，全力以赴做好当前及今后财会管理工作，为开行发展和开发性金融事业做出更大贡献。